保理资产证券化是指保理公司基于融资需求，将其叙作保理业务所受让的合格应收账款进行组合，形成应收账款资产池，并且通过结构化设计，使其具有可预期的、稳定的未来现金流，然后对这些资产进行必要的信用增级，使其转变成可在证券市场上流通和出售的证券并且予以发行的行为。

（商业保理资产证券化研讨会）

保理资产证券化解决了保理公司再融资的问题，通过资产证券化，保理公司能从资本市场上获取相对低成本的资金，促进保理业务的规模化发展。同时，通过券商、律所、会所、评级公司等专业机构介入进行风险梳理，有利于保理公司提升整体风险管理水平。

2015年5月，“摩山保理一期资产支持专项计划”的落地实施成为国内首单以保理融资债权为基础资产的资产证券化项目，其成功募集的4.38亿元资金为商业保理与资产证券化的“双剑合璧”彻底拉开了序幕。2015年11月，“方正保理一期资产支持专项计划”正式发行。我们相信，未来将会有越来越多的商业保理资产证券化项目落地。

本次会议，主要通过内部圆桌研讨会形式，邀请证券交易所、券商、评级、律所以及已经发行过保理ABS的保理公司及准备发行保理ABS的保理公司一同进行研讨，围绕着保理资产证券化的大方向，对于前期保理业务如何尽调、合格保理资产如何选择、交易结构如何设计、法律问题如何解决、产品如何发行等核心问题，由业内已有专业研究和实战经验的专家进行深入分析，并且重在与广大保理公司进行互动交流。

为了让本次研讨会能够有更多深入的交流，建议参会的保理公司做好前期工作准备。

会议名称：商业保理资产证券化研讨会

会议时间：2015年12月3日（星期四）13：30~17：30

会议地点：上海市闸北区江场三路181号 盈科律师大厦 二楼报告厅

主办方：商业保理专委会悦达保理研究院、盈科全国保理法律专业委员会

参会人员：证券交易所、证券公司、评级公司、保理公司、律师事务所等；

13：30~14：00 签到

14：00~14：10 悦达保理研究院执行院长、悦达保理总经理 蔡宝祥开场致辞

14：10~14：20 悦达保理研究院专家顾问聘任仪式

14：20~14：35商业保理专业委员会（CFEC）常务副主任兼秘书长韩家平讲话

14：35~14：55 上海证券交易所嘉宾演讲

14：55~15：15 证券公司嘉宾演讲（恒泰证券）

15：15~15：35 评级公司嘉宾演讲（中诚信评级）

15：35~15：50 茶歇

15：50~16：10 保理公司代表演讲（摩山保理）

16：10~16：30 保理公司代表演讲（悦达保理）

16：30~16：50 律师事务所代表演讲（盈科律师）

16：50~17：30 问答环节及项目交流